Pourquoi un expatrié basé en Thaïlande pourrait créer une société à Hong Kong

Si vous vendez à l'international depuis l'Asie du Sud-Est, Hong Kong est conçue pour la simplicité : une assiette fiscale territoriale (imposant généralement uniquement les bénéfices provenant de Hong Kong), un impôt sur les bénéfices des sociétés à deux tranches avec un taux de 8,25 % sur les premiers 2 millions de HKD de bénéfices et 16,5 % au-delà, et aucune TVA ou taxe sur les biens et services. Ajoutez à cela une monnaie ancrée au dollar américain, aucune restriction sur les changes, un système bancaire et de paiement développé, et un large réseau de conventions (dont une convention de double imposition avec la Thaïlande), et vous obtenez une plateforme opérationnelle propre—tant que vos opérations ne deviennent pas involontairement imposables en Thaïlande.

L'avantage fiscal : territorialité, faibles taux et absence de TVA

Impôt territorial sur les bénéfices

Hong Kong impose les bénéfices qui proviennent ou sont tirés de Hong Kong—déterminés par ce que vous avez réellement fait pour gagner les bénéfices et où vous l'avez fait (le « test des opérations »). Cela signifie que les bénéfices véritablement offshore peuvent être exclus de l'impôt sur les bénéfices de Hong Kong. Ce n'est pas une exemption générale : la source est une question pratique, basée sur les faits.

Faibles taux à deux tranches

Les sociétés paient 8,25 % sur les premiers 2 millions de HKD de bénéfices imposables et 16,5 % sur le reste. C'est compétitif par rapport au taux d'imposition sur le revenu des sociétés de 20 % en Thaïlande.

Pas de TVA/TPS

Hong Kong n'a pas de taxe sur la valeur ajoutée ou de taxe sur les biens et services et est un port franc avec des droits de douane uniquement sur quelques produits soumis à accise (alcool, tabac, certaines huiles). Si votre chaîne d'approvisionnement traverse plusieurs pays, supprimer une couche de TVA simplifie la tarification et la trésorerie.

Mise en garde—régime FSIE pour les revenus passifs

Depuis 2023, le régime d'exemption des revenus étrangers (FSIE) de Hong Kong considère certains revenus passifs offshore comme imposables lorsqu'ils sont reçus à Hong Kong par des entités de groupes multinationaux concernés, sauf si des conditions de substance ou d'autres allégements s'appliquent. À partir du 1er janvier 2024, le régime a été étendu pour couvrir les gains de cession sur tous les types d'actifs (pas seulement les actions). Pour la plupart des PME hors d'un groupe multinational, cela peut ne pas être un problème, mais si vous faites partie d'un groupe multinational, vous devrez vérifier les règles de substance, de participation et de lien avant de placer des revenus passifs à Hong Kong.

Comment Hong Kong interagit avec les règles fiscales thaïlandaises

Impôt sur les sociétés en Thaïlande

Les sociétés thaïlandaises paient 20 % d'impôt sur le revenu des sociétés sur les revenus mondiaux ; les sociétés étrangères sont imposées sur les bénéfices provenant d'activités exercées en Thaïlande. La Thaïlande exige également que les payeurs thaïlandais retiennent l'impôt sur certains paiements aux sociétés étrangères n'exerçant pas d'activité en Thaïlande. En pratique, cela signifie que si des clients thaïlandais paient votre société de Hong Kong pour des services « provenant de Thaïlande », une retenue à la source peut s'appliquer—même si vous n'avez pas d'entité thaïlandaise.

Votre impôt personnel : la règle de rapatriement a changé

Pendant des années, les résidents thaïlandais étaient généralement imposés sur les revenus étrangers uniquement s'ils les rapatriaient en Thaïlande l'année de leur perception. À partir du 1er janvier 2024, les autorités fiscales ont adopté une interprétation plus stricte : les revenus étrangers rapatriés par les résidents thaïlandais sont imposables quelle que soit l'année de perception. Des directives transitoires ont clarifié le traitement des revenus antérieurs à 2024, mais la tendance est au resserrement. Si vous êtes un résident fiscal thaïlandais (180+ jours dans une année fiscale), réfléchissez soigneusement avant de rapatrier des bénéfices, salaires ou dividendes d'une société de Hong Kong en Thaïlande.

Le filet de sécurité de la convention (et sa paperasserie)

Hong Kong et la Thaïlande ont un accord complet de double imposition (CDTA). Il plafonne la retenue à la source thaïlandaise sur les paiements aux résidents de Hong Kong à : dividendes 10 % ; intérêts 10 % lorsqu'ils sont payés à des institutions financières ou sur crédit fournisseur (15 % sinon) ; redevances 5 % pour les droits d'auteur, 10 % pour les brevets/marques/modèles, 15 % dans d'autres cas. Il définit également quand une société de Hong Kong a un établissement stable (PE) en Thaïlande—par exemple, un lieu d'affaires fixe ou une présence de services substantielle—au-delà duquel la Thaïlande peut imposer les bénéfices commerciaux. Pour en bénéficier, prévoyez des certificats de résidence et des formulaires ; en pratique, vous verrez toujours une retenue à la source thaïlandaise, puis vous devrez demander un allégement/remboursement.

La TVA thaïlandaise reste importante

Si vous fournissez « régulièrement » des biens ou services en Thaïlande et que votre chiffre d'affaires annuel dépasse 1,8 million de THB, une inscription à la TVA est requise, avec un taux standard de 7 % (actuellement prolongé jusqu'au 30 septembre 2026). Les services « utilisés en Thaïlande » peuvent être considérés comme provenant de Thaïlande, même s'ils sont effectués offshore. Cela peut concerner la facturation depuis Hong Kong si votre équipe ou vos clients se trouvent en Thaïlande.

Restrictions de la loi sur les entreprises étrangères (FBA)

Opérer en Thaïlande dans certains secteurs peut nécessiter une majorité de propriété thaïlandaise ou une licence d'entreprise étrangère (sauf si vous bénéficiez d'une promotion BOI). Une entité de Hong Kong ne contourne pas la FBA si l'activité réelle se déroule sur le sol thaïlandais ; elle n'aide que si vos services sont véritablement transfrontaliers.

Banque, monnaie et paiements : moins de friction, plus de prévisibilité

Le système bancaire de Hong Kong est développé, connecté internationalement et de plus en plus favorable aux PME (y compris les banques virtuelles). Surtout, Hong Kong n'a pas de restrictions sur les changes, et le dollar de Hong Kong est ancré dans une fourchette de 7,75 à 7,85 au dollar américain sous le système de taux de change lié—utile si vous facturez en USD ou maintenez des flux de trésorerie liés à l'USD de la Thaïlande vers les marchés mondiaux.

Accès au marché : passerelle vers la Chine et réseau de conventions

Si votre activité thaïlandaise touche de plus en plus la Chine continentale—fournisseurs, clients ou capitaux—Hong Kong offre un accès privilégié grâce à l'Accord de partenariat économique plus étroit entre la Chine continentale et Hong Kong (CEPA) et à un ensemble de programmes « connect ». Le CEPA donne aux fournisseurs de services qualifiés de Hong Kong un accès plus facile au marché dans de nombreux secteurs. Même si vous n'avez pas besoin du statut CEPA, le rôle de Hong Kong en tant que place financière internationale de la Chine peut réduire considérablement les frictions lorsque vous commencez à traiter avec le RMB ou des contreparties continentales.

Incorporation et conformité sont simples (et rapides)

La création d'une société privée à responsabilité limitée par actions à Hong Kong est efficace, avec des dépôts électroniques disponibles et un droit des sociétés de common law familier. Vous avez besoin d'au moins un administrateur qui est une personne physique et d'un secrétaire de société basé à Hong Kong ; l'administrateur unique ne peut pas être également le secrétaire de société. Prévoyez un audit statutaire annuel pour la plupart des sociétés et des comptes audités avec votre déclaration d'impôt sur les bénéfices. Rien de tout cela n'est exotique—mais c'est un travail réel que vous devriez budgétiser.

Les cas d'utilisation les plus adaptés pour Hong Kong (lorsque vous vivez en Thaïlande)

Commerce et distribution transfrontaliers

Si vos revenus proviennent principalement de clients hors de Thaïlande (par exemple, ASEAN, UE, États-Unis) et que votre approvisionnement ou logistique implique déjà Hong Kong ou le sud de la Chine, une société de commerce de Hong Kong peut simplifier la contractualisation, les douanes et les paiements—sans ajouter de TVA. Assurez-vous que les étapes d'entrepôt, de vente et d'exécution des contrats qui génèrent le bénéfice soient hors de Thaïlande si vous voulez éviter l'exposition à un PE thaïlandais.

Services B2B régionaux avec des clients mondiaux

Les services de conseil, logiciels et numériques fournis à des clients non thaïlandais peuvent être proprement placés dans une société de Hong Kong, à condition que les activités génératrices de revenus se déroulent hors de Thaïlande (ou que vous puissiez isoler la présence thaïlandaise en dessous des seuils de PE). Surveillez la retenue à la source et la TVA thaïlandaises si les services sont utilisés en Thaïlande.

Sociétés de holding et de propriété intellectuelle

Pour détenir des filiales régionales ou de la propriété intellectuelle, la territorialité et l'infrastructure juridique robuste de Hong Kong sont attrayantes. Pour les revenus passifs (dividendes, intérêts, gains de cession) au sein d'un groupe multinational, évaluez les exigences de substance du régime FSIE avant de supposer une exemption totale.

Expansion vers la Chine

Si votre activité thaïlandaise vous attire vers les clients continentaux, les voies CEPA et l'infrastructure connect de Hong Kong font de Hong Kong une tour de contrôle pragmatique.

Les pièges à respecter

  1. Établissement stable (PE) en Thaïlande. Si vous (ou votre équipe) concluez habituellement des contrats en Thaïlande, avez un bureau fixe ou fournissez des services là-bas sur une période substantielle, l'impôt thaïlandais peut s'appliquer même si l'entité contractante est à Hong Kong. Le CDTA Hong Kong-Thaïlande le précise (y compris les concepts de PE de services). Obtenez des conseils locaux tôt si les ventes ou la livraison ont lieu en Thaïlande.
  2. Retenue à la source thaïlandaise sur les paiements à une société étrangère. Les payeurs thaïlandais retiennent couramment l'impôt sur les frais aux fournisseurs étrangers ; la convention peut réduire ou éliminer l'impôt final, mais vous aurez besoin de formulaires et souvent d'un processus de remboursement. Fixez des attentes avec les clients thaïlandais et prévoyez l'administration dans vos prix.
  3. Règle de rapatriement personnel de la Thaïlande. Si vous êtes un résident fiscal thaïlandais et que vous transférez des dividendes/salaires de votre société de Hong Kong en Thaïlande, ce rapatriement peut maintenant être imposable quelle que soit la date de perception (à partir de 2024). Planifier les distributions, les dépenses de vie et le timing est plus important qu'auparavant.
  4. Exposition à la TVA en Thaïlande. Les fournitures régulières « en Thaïlande » ou les services utilisés localement peuvent déclencher des obligations de TVA thaïlandaise, même si la facturation passe par Hong Kong. Surveillez les seuils et les règles de localisation.